New Mountain Capital บริษัทลงทุนทางเลือกชั้นนำระดับโลก
สรุปใจความสำคัญ
- ก่อตั้งในปี 1999 โดย Steven Klinsky เพื่อเน้นการลงทุนแบบใช้หนี้ต่ำ
- ติดอันดับ 37 ใน PEI 300 ของบริษัท Private Equity ที่ใหญ่ที่สุดในโลกในปี 2024
- มีผลงานโดดเด่นในการสร้างกำไรมหาศาลจากบริษัทอย่าง Blue Yonder และ Signify Health
New Mountain Capital เป็นบริษัทลงทุนทางเลือก (Alternative Investment Firm) สัญชาติอเมริกันที่มีสำนักงานใหญ่ตั้งอยู่ในนครนิวยอร์ก โดยมุ่งเน้นไปที่การลงทุนเพื่อการเติบโต (Growth Investing) ในบริษัทขนาดกลางที่ดำเนินธุรกิจในอุตสาหกรรมที่มีความผันผวนต่ำและไม่ขึ้นกับวัฏจักรเศรษฐกิจ (Economically Acyclical Industries)
ประวัติและความเป็นมา
บริษัทก่อตั้งขึ้นในปี 1999 โดย Steven Klinsky อดีตหุ้นส่วนของ Forstmann Little & Company และผู้ร่วมก่อตั้งหน่วยงาน Leveraged Buyout ของ Goldman Sachs จากประสบการณ์ในการเข้าซื้อกิจการ RJR Nabisco ทำให้ Klinsky ตัดสินใจสร้าง New Mountain Capital ให้มีแนวทางที่แตกต่างจากบริษัท Private Equity อื่นๆ โดยหลีกเลี่ยงการใช้หนี้ในระดับที่สูงเกินไป (Low Leverage)
ความสำเร็จของบริษัทสะท้อนให้เห็นได้จากการจัดอันดับในเดือนมิถุนายน 2024 ซึ่ง New Mountain Capital ครองอันดับที่ 37 ใน PEI 300 ของ Private Equity International ซึ่งเป็นการจัดอันดับบริษัท Private Equity ที่ใหญ่ที่สุดในโลก
กลยุทธ์การดำเนินงานและจุดเด่น
New Mountain Capital มีกลยุทธ์ที่โดดเด่นในการสร้างการเติบโตให้กับบริษัทขนาดกลางในอุตสาหกรรมที่คาดการณ์ได้ โดยใช้หนี้ในระดับที่เหมาะสม บริษัทมักจะเข้าซื้อกิจการที่เป็นธุรกิจครอบครัวซึ่งยังไม่เคยมีการควบรวมกิจการหรือขยายการดำเนินงานออกนอกสหรัฐอเมริกา
- การสร้างกลยุทธ์องค์กรใหม่: บริษัทมักจะนำกลยุทธ์ทางธุรกิจรูปแบบใหม่มาใช้เพื่อให้เกิดผลกำไรสูงสุด
- การวิเคราะห์รายปี: ทีมลงทุนจะประเมินอุตสาหกรรมและเซกเตอร์ต่างๆ ในทุกต้นปี เพื่อระบุโอกาสในการเติบโตระยะยาวและปรับทรัพยากรให้สอดคล้องกับสภาวะเศรษฐกิจ
- การขยายบริการ: ในเดือนมกราคม 2025 บริษัทได้เปิดตัว New Mountain Wealth Solutions แพลตฟอร์มใหม่เพื่อสนับสนุนที่ปรึกษาการลงทุนอิสระ (RIA) และลูกค้า โดยมีทีมผู้เชี่ยวชาญและนักลงทุนมืออาชีพคอยดูแล
ดีลที่โดดเด่นและความสำเร็จ
| บริษัทที่ลงทุน | รายละเอียดการลงทุน | ผลลัพธ์/มูลค่าการขาย |
|---|---|---|
| Blue Yonder (เดิมคือ RedPrairie) | ซื้อกิจการในปี 2010 ด้วยมูลค่า 550 ล้านดอลลาร์ | ขายให้ Panasonic ในปี 2021 ด้วยมูลค่า 8 พันล้านดอลลาร์ (กำไรกว่า 5 พันล้านดอลลาร์) |
| Avantor | ซื้อกิจการในปี 2010 ด้วยมูลค่าต่ำกว่า 300 ล้านดอลลาร์ | จดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์ปี 2019 สร้างกำไรกว่า 3 พันล้านดอลลาร์ |
| Signify Health | ควบรวมบริษัทดูแลสุขภาพที่บ้าน 2 แห่งในปี 2017 | ขายให้ CVS Health ในปี 2022 ด้วยมูลค่า 8 พันล้านดอลลาร์ |
| Grant Thornton (U.S. unit) | นำกลุ่มพันธมิตรเข้าซื้อหุ้น 60% ในปี 2024 | มุ่งเน้นการเติบโตในธุรกิจที่ไม่ใช่การตรวจสอบบัญชี (Non-audit business) |
ปัจจุบัน New Mountain Capital มีเครือข่ายครอบคลุมทั้งในสหรัฐอเมริกา ยุโรป และเอเชีย และมีประวัติการคืนเงินทุนให้กับผู้ลงทุนได้มากกว่าจำนวนเงินที่ลงทุนไป
คำถามที่พบบ่อย
New Mountain Capital เน้นลงทุนในธุรกิจประเภทใด?
เน้นการลงทุนเพื่อการเติบโตในบริษัทขนาดกลางที่อยู่ในอุตสาหกรรมที่ไม่ผันผวนตามวัฏจักรเศรษฐกิจ (Economically Acyclical Industries) และมักเป็นธุรกิจครอบครัวที่ต้องการการขยายตัว
แนวทางการลงทุนของ New Mountain Capital แตกต่างจาก Private Equity ทั่วไปอย่างไร?
บริษัทเน้นการใช้หนี้ในระดับที่เหมาะสม (Modest Debt) แทนการใช้ Leverage สูงๆ ซึ่งเป็นแนวทางที่ Steven Klinsky นำมาใช้เพื่อลดความเสี่ยงและสร้างการเติบโตที่ยั่งยืน
New Mountain Wealth Solutions คืออะไร?
เป็นแพลตฟอร์มที่เปิดตัวในเดือนมกราคม 2025 เพื่อสนับสนุนที่ปรึกษาการลงทุนอิสระ (RIA) และลูกค้า โดยใช้ความเชี่ยวชาญจากทีมงานมืออาชีพของ New Mountain